تظهر نسبة الحسابات المدينة إلى إجمالي الأصول. ما هي نسبة الذمم المدينة إلى إجمالي الأصول؟ محاسبة الذمم المدينة

إعادة هيكلة الديون المتأخرة إعادة هيكلة الديون هي تحويل الدين لدفع ثمن البضائع بموجب معاملات محددة إلى دين غير مشروط (على سبيل المثال، في شكل فواتير). في هذه الحالة، من الممكن تماما أن

3 . حساب النسب المالية.

الجدول 3: حساب النسب المالية.

1. نسبة السيولة المطلقة– انخفض بنسبة 89% (من 0.084 إلى 0.009)، مما يشير إلى تدهور كبير في ملاءة المؤسسة. ويعود ذلك إلى عدم وجود أصول مالية قصيرة الأجل في نهاية الفترة، بالإضافة إلى ارتفاع الالتزامات المتداولة نتيجة زيادة حجم القروض والائتمانات وزيادة الحسابات الدائنة. يوضح المعامل أنه يمكن سداد 0.009 فقط من الالتزامات المتداولة على الفور تقريبًا، مما يشير إلى انخفاض ملاءة المؤسسة.
2. النسبة الحالية-انخفضت بنسبة 25% (من 0.79 إلى 0.59) بسبب أن المطلوبات المتداولة تنمو بشكل أسرع من الأصول السائلة، ويعود نمو الأصول السائلة إلى زيادة الذمم المدينة. وتشير قيمة المؤشر الأقل من 1 إلى أن الشركة لا تستطيع سداد التزاماتها الحالية دون الإضرار بعملية الإنتاج.
3. مؤشر ضمان التزامات المدينحزب العدالة والتنمية لهتيفامي– ارتفع بنسبة 1.3% (من 1.40 إلى 1.42) بسبب ارتفاع طفيف في الأصول (بسبب زيادة في الذمم المدينة ومخزون المواد الخام) وانخفاض في الالتزامات، إلا أنه كان هناك ارتفاع في الالتزامات قصيرة الأجل، وهو ما ليست إيجابية. تشير القيمة المنخفضة للمؤشر إلى أنه ليس فقط جميع الأصول المتداولة، ولكن أيضًا معظم الأصول غير المتداولة للمؤسسة تتشكل من رأس المال المقترض.
4. درجة الملاءة المالية للالتزامات الحاليةتغيرت من 6.25 إلى 7.73 شهرا. وكان هذا بسبب نمو الالتزامات المتداولة بشكل أسرع من نمو الإيرادات. تشير قيمة المؤشر (أكثر من 3) إلى أنه بسبب الأنشطة الحالية، لا تستطيع الشركة سداد ديونها خلال الحدود الزمنية التي يحددها تشريع الإفلاس.
5. معامل الحكم الذاتيارتفع من 0.35 إلى 0.37. تشير قيمة المعامل هذه (أقل من 0.5) إلى أن المؤسسة موجودة بشكل رئيسي بسبب الأموال المقترضة، مما يدل على الوضع المالي غير المستقر للمؤسسة.
6. نسبة توفير رأس المال العامل الخاصوسائلتغيرت خلال الفترة من -2.57 إلى -1.93. تشير قيمة هذا المؤشر إلى أن الشركة ليس لديها رأس مال عامل خاص بها، وهو عامل سلبي للغاية.
7. حصة الحسابات المتأخرة الدفع في الالتزاماتتم التغيير من 0.49 إلى 0.30. وعلى الرغم من الانخفاض خلال هذه الفترة، فإن قيمة المؤشر تشير إلى خطر إفلاس المؤسسة.
8. نسبة المستحقات إلى إجمالي الأصولتغيرت خلال الفترة من 0.10 إلى 0.13. ويجب تخفيض حصة المستحقات، لأنها أموال يتم سحبها من عملية الإنتاج المباشر.
9. العائد على الأصولانخفض خلال الفترة من 0.005 إلى 0.003. تشير هذه القيمة المنخفضة للمؤشرات إلى النشاط الاقتصادي غير المرضي للمؤسسة، حيث أن لكل روبل من إجمالي الأصول أقل من بنس واحد من صافي الربح.
10. هامش صافي الربحانخفض خلال الفترة من 0.03 إلى 0.012. يشير هذا المؤشر المنخفض إلى النشاط غير الفعال للمؤسسة.

ويعود تدهور المؤشر اعتبارا من 1 أكتوبر 2008 إلى تكوين ذمم مدينة ذات فترة استحقاق تزيد عن 12 شهرا. بمبلغ 5.3 مليون روبل.

حصة الحسابات المتأخرة الدفع في الالتزامات– يتميز بوجود الحسابات المستحقة الدفع وحصتها في إجمالي مطلوبات المنظمة ويتم تحديدها كنسبة مئوية كنسبة الحسابات المتأخرة الدفع إلى إجمالي المطلوبات.

ليس لدى المؤسسة التي تم تحليلها أي حصة من الحسابات المتأخرة المستحقة الدفع في التزاماتها (الشكل 5).

نسبة المستحقات إلى إجمالي الأصول- يتم تعريفها على أنها نسبة مجموع المستحقات طويلة الأجل والمستحقات قصيرة الأجل والأصول المتداولة المحتملة الخاضعة للعائد إلى إجمالي أصول المنظمة.

يعكس هذا المؤشر حصة المدفوعات المتوقعة - تلك الأموال التي يمكن الاعتماد عليها على المدى القصير والطويل في إجمالي أصول المؤسسة. وتعكس الحصة المرتفعة من حسابات القبض العمل غير الفعال مع المدينين، وبالتالي حرمان المؤسسة من أصولها الأكثر سيولة.

وفقًا لقيم مؤشر "نسبة الحسابات المدينة إلى إجمالي الأصول" ، تم تحديد مبلغ ضئيل من الحسابات المدينة في المؤسسة التي تم تحليلها ، والتي كانت حصتها في إجمالي الأصول هي:

وفي الربعين الثاني والثالث من عام 2008، انخفضت النسبة التي تم تحليلها من 2.19% إلى 0.71% و0.17% على التوالي، نتيجة لانخفاض ربح الربع.

في بعض الفترات (الربع الأول، الربع الثاني، الربع الثالث لعام 2007، الربع الأول 07، الربع الرابع 0.7) نتيجة لصافي الربح السلبي، فإن الأصول ليست مربحة، أي. الأصول غير قادرة على تحقيق الربح.

بالنظر إلى أن الأصول لم تكن مربحة لعدة أرباع، وربحية منخفضة للغاية في عام 2008 (تصل إلى 1٪)، يمكننا أن نستنتج أن مستوى إدارة المؤسسة عند مستوى منخفض. يمكن أن تؤدي الأصول غير المربحة إلى صعوبات في الحصول على موارد الائتمان، وحتى إذا تمكنت الشركة من الحصول على القروض، فإنها لن تؤدي إلا إلى تفاقم المشاكل وزيادة التزامات المدين.

هامش صافي الربح -يميز مستوى ربحية الأنشطة الاقتصادية للمنظمة. يوضح مقدار الربح المتراكم لكل وحدة من المنتجات المباعة. ويتم قياسها كنسبة مئوية ويتم تعريفها على أنها نسبة صافي الربح إلى الإيرادات (الصافي).

الزيادة في معدل صافي الربح تعني زيادة في كفاءة الأنشطة الاقتصادية للمؤسسة.

تظهر ديناميكيات التغييرات في مؤشر "هامش الربح الصافي" لـ Zheleznodorozhnaya في الرسم البياني 6.

أحدث الملخصات

العروض الحالية

10.8. الرسمية القديمة.

ووفقاً لهذه المنهجية، يوجد نظام رسمي للمعايير لتقييم إعسار المؤسسة، يتكون من المعاملات التالية:

1) النسبة الحالية.

إلى تك.ل. = 1.0055؛ نورم≥2

2) نسبة الأمان SOS

ليزود استغاثة = -0.1934؛ نورم ≥ 0.1

لأن نسب السيولة والأمن الحالية لا تتوافق مع القيم القياسية المحددة، ثم نحسب معامل استعادة الملاءة المالية:

قيمة هذا المعامل أقل من 1، مما يسمح لنا أن نستنتج أنه خلال الأشهر الستة المقبلة لن تتاح للشركة الفرصة لاستعادة ملاءتها.

10.9. نموذج ذو عاملين للتنبؤ بالإفلاس.

يتيح لنا هذا النموذج تقييم مخاطر إفلاس مؤسسة صناعية من الطبقة المتوسطة.

Z = 0.3872 + 0.2614 كيلوتل + 1.0595 كيلوفن،

حيث Kfn هو معامل الاستقلال المالي

ض=0.3872 + 0.2614*1.0055 + 1.0595*0.8328=1.53239

وبما أن Z = 1.53239، فهذا يعني 1.3257

تعتبر الملاءة مضمونة

وفقا للحسابات التي تم إجراؤها، من المستحيل إعطاء تقييم دقيق لاحتمال الإفلاس، لأنه تختلف النتائج التي يتم الحصول عليها من استخدام تقنيات مختلفة. وهكذا فإن تقنية سافيتسكايا وتقنية سيفولين وكاديكوف، وهي نموذج ثنائي العامل للتنبؤ بالإفلاس والتقنية الرسمية القديمة، تشير إلى أن احتمال الإفلاس مرتفع للغاية. وفي الوقت نفسه، تشير جميع الطرق الأخرى إلى الوضع المالي المستقر للمؤسسة وانخفاض احتمال الإفلاس.

ويرجع ذلك إلى حقيقة أن الحسابات تعتمد على بنود مختلفة في الميزانية العمومية. ولكن هذا ليس صحيحا دائما، لأن افتقار الشركة إلى الأموال في حسابها الجاري ليس دائما علامة على الإفلاس. ربما تكون المؤسسة مربحة، ولكنها تواجه ببساطة صعوبات في رأس المال العامل.

تتمتع الشركة بمستوى عالٍ من الحسابات الدائنة، وهو أعلى مرتين من الحسابات المدينة (بمعيار 0.6). وفي هيكل الذمم الدائنة، تشغل الحصة الأكبر ديون الضرائب والرسوم (47.28%)، وكذلك للموردين والمقاولين (35.53%). يوجد أيضًا في الميزانية العمومية للمؤسسة حصة كبيرة من الأموال عالية السيولة ولكنها ليست مدرة للدخل.

إقرأ أيضاً: هل يجب على الموظف العمل لمدة أسبوعين بعد الفصل؟

وبالتالي، فإن وضع الشركة غير مناسب فيما يتعلق بالحسابات المستحقة الدفع. لذلك، من الضروري تنفيذ تدابير تهدف إلى تقليل المبلغ وتحسين هيكل الحسابات المستحقة الدفع.

الجدول 11 - تدابير تحسين الوضع المالي للمؤسسات، ألف روبل.

بناءً على تحليل تقارير المؤسسة، وحساب مؤشرات السيولة والاستقرار المالي، وكذلك تحديد احتمالية إفلاس المؤسسة باستخدام طرق مختلفة، يمكن استخلاص الاستنتاجات التالية. تتمتع الشركة بالاستقلال المالي، والاستقرار المالي، والملاءة المضمونة، وبالتالي تتمتع بمكانة مستقرة في السوق، وتتمتع بثقة المستثمرين والأطراف المقابلة، كما يتضح من الحصة الكبيرة من الالتزامات طويلة الأجل في هيكل الأموال المجمعة، ارتفاع مؤشرات السيولة والاستقرار المالي. تتمتع المؤسسة بهيكل متوازن من الأصول غير المتداولة والمتداولة، مما يدل على التنظيم العقلاني لعملية الإنتاج. والشيء الوحيد الذي يستحق اهتماما خاصا هو الحسابات المدينة، التي لها حصة كبيرة في الأصول، وهيكلها غير مرض. ولكن، مع الأخذ في الاعتبار الاستقرار المالي للمؤسسة، يمكننا أن نستنتج أن الوضع ليس حرجا، وبالتالي، فإن المؤسسة لديها آفاق جيدة على المدى الطويل.

نسبة المستحقات إلى إجمالي الأصول

معرف ك
نسبة مجموع المستحقات طويلة الأجل والمستحقات قصيرة الأجل والأصول المتداولة المحتملة الخاضعة لـ
العودة إلى إجمالي الأصول
المنظمات. مرسوم حكومة الاتحاد الروسي بتاريخ 25 يونيو 2003 رقم 367 "بشأن الموافقة على قواعد التصرف المالي
تحليل"

عرض القيمة نسبة المستحقات إلى إجمالي الأصولفي قواميس أخرى

علاقة- العلاقات
مجال الاتصالات
قاموس المرادفات

علاقة- التواصل المتبادل، علاقة ودية أو حب أو عمل بين شخص ما.
Amikoshon (عامية عفا عليها الزمن)، غرامي (عامية)، لا تشوبها شائبة، غير رسمية، قريبة، معادية.
قاموس الصفات

العلاقات من.— 1. الروابط التي تنشأ بين الناس والمجتمعات والبلدان في عملية الاتصال والنشاط. 2. طبيعة العلاقات المتبادلة والتواصل مع شخص ما.
القاموس التوضيحي لإفريموفا

العلاقات الدولية— — نظام من العلاقات والتفاعلات السياسية والاقتصادية والعلمية والتقنية والثقافية والعسكرية والدبلوماسية وغيرها من العلاقات والتفاعلات المستقرة بين الدول والشعوب.
القاموس السياسي

علاقات شخصية- - نوع خاص من العلاقات الاجتماعية؛ تنفيذ العلاقات غير الشخصية في الأنشطة وأعمال التواصل والتفاعل بين الأفراد؛ أجزاء من العلاقات الاجتماعية.
القاموس السياسي

العلاقات بين الأعراق— — التفاعل بين العديد من المجتمعات الاجتماعية والعرقية، وتعزيز تنمية العلاقات بين الناس من جنسيات مختلفة.
القاموس السياسي

العلاقات الوطنية- - هذه هي العلاقات بين موضوعات التنمية القومية العرقية - الأمم والقوميات والمجموعات القومية وكيانات الدولة الخاصة بها. هذه العلاقات.
القاموس السياسي

العلاقات السياسية— — شكل من أشكال التفاعل بين الموضوعات السياسية، ونوع من العلاقات الاجتماعية (جنبًا إلى جنب مع الاقتصادية والاجتماعية والروحية) المرتبطة بالغزو والتأكيد.
القاموس السياسي

العلاقات الدولية— — مجموعة من الروابط والعلاقات الاقتصادية والسياسية والدبلوماسية والعسكرية والثقافية بين الشعوب والدول واتحادات الدول.
القاموس السياسي

العلاقات السياسية— — تفاعلات الموضوعات السياسية، والتي يتم خلالها تبادل الأفكار والدوافع الإرادية وموارد المعلومات.
القاموس السياسي

العلاقات السياسية كعنصر بنيوي للسياسة— — علاقة الفئات الاجتماعية فيما بينها وبين مؤسسات السلطة.
القاموس السياسي

العلاقات السياسية— — الروابط التي تتكرر بين الناس في السياسة. أساس عزل العلاقات السياسية هو معيار وجود نوع خاص ومحدد من النشاط الاجتماعي.
القاموس السياسي

علاقات الإنتاج— — العلاقات التي تنشأ بين الناس في عملية إنتاج السلع المادية. لأن الإنتاج يتضمن ثلاثة عناصر رئيسية - العامل وعامله.
القاموس السياسي

علاقات السلع والمال— — العلاقات الاجتماعية التي تنشأ بين الناس في عملية إنتاج وبيع البضائع، أي. العناصر المعدة للبيع. علاقات الملكية صريحة.
القاموس السياسي

فِهرِس— مؤشر م (كتاب). 1. رقم أو حرف يشير إلى الدرجة التي يتم بها رفع كمية معينة (حصيرة). درجات. 2. ظاهرة أو حدث يمكن الحكم من خلاله.
قاموس أوشاكوف التوضيحي

فِهرِس- -أنا؛ م.
1. البيانات التي يمكن من خلالها الحكم على تطور شيء ما وتقدمه وخصائصه وصفاته. مؤشرات عالية ومنخفضة. الرياضة، مؤشرات الإنتاج، الكيماويات الزراعية.
قاموس كوزنتسوف التوضيحي

رصيد الديون الدولية— — جميع المطالبات والالتزامات المالية والممتلكات للدولة فيما يتعلق بالدول الأخرى في لحظة معينة، بغض النظر عن الوقت والمواعيد النهائية.
القاموس القانوني

علاقات العملة- - الاتصالات النقدية في تنفيذ التجارة الخارجية، وتقديم المساعدة الاقتصادية والفنية، ومعاملات شراء العملة، وما إلى ذلك المشاركون في V. o. نكون.
القاموس القانوني

إقرأ أيضاً: معلومات عن تصفية كيان قانوني

العلاقات الاقتصادية الخارجية— — أحد مجالات الاختصاص القضائي للاتحاد الروسي، المنصوص عليها في الفقرة “ل” من الفن. 71 من دستور الاتحاد الروسي. خامسا ه. يا. يمكن تقسيمها إلى ثلاث كتل كبيرة: الاستراتيجية العامة لمشاركة الدولة وأخرى مختلفة.
القاموس القانوني

مؤشر المجموعة— — مؤشر اقتصادي معمم وملخص يجمع ويجمع مؤشرات معينة ويميز مجموعة المؤشرات بأكملها ككل.
القاموس القانوني

قضايا تحصيل الديون بموجب اتفاقيات القروض (اتفاقيات الائتمان)— الفرق بين أسماء اتفاقية القرض واتفاقية الائتمان مشروط، لأنه يرتبط حصريًا بالوضع القانوني الخاص للدائن في اتفاقية القرض.
القاموس القانوني

قضايا تحصيل الديون بموجب اتفاقية القرض من المقترض— يتضمن موضوع الإثبات في حالات تحصيل الديون بموجب اتفاقية قرض من المقترض الحقائق التالية: 1) إبرام اتفاقية قرض (المادتان 807 و 808 من القانون المدني للاتحاد الروسي). حسب.
القاموس القانوني

حالات تحصيل الديون بموجب اتفاقية القرض من المقترض والضامن— يتضمن موضوع الإثبات في حالات تحصيل الديون بموجب اتفاقية القرض من المقترض والضامن الحقائق التالية: 1) إبرام اتفاقية القرض (المادة 807.
القاموس القانوني

قضايا تحصيل الديون بموجب اتفاقية القرض من المقترض— يتضمن موضوع الإثبات في حالات تحصيل الديون بموجب اتفاقية القرض من المقترض الحقائق التالية: 1) إبرام اتفاقية القرض (المواد 807 ، 819.
القاموس القانوني

حالات تحصيل الديون بموجب اتفاقية القرض من المقترض والضامن— موضوع الإثبات في حالات تحصيل الديون بموجب اتفاقية القرض من المقترض والضامن يتضمن الحقائق التالية: 1) إبرام اتفاقية القرض.
القاموس القانوني

القضايا المتعلقة بتحصيل الديون بموجب اتفاقية القرض مع حبس الرهن على الممتلكات المرهونة— موضوع الإثبات في حالات تحصيل الديون بموجب اتفاقية القرض مع رهن الممتلكات المرهونة يشمل الحقائق التالية: 1) الاستنتاج.
القاموس القانوني

قضايا تحديد دين النفقة- في الفن. 113 من RF IC يحدد الإجراء لتحديد ديون النفقة للفترة الزمنية الماضية في إطار إجراءات التنفيذ. إذا كان التعريف
القاموس القانوني

قضايا تحديد دين النفقة من قبل المحضر- وفقا للفن. 113 من الاتحاد الروسي ، مبلغ دين النفقة المدفوع للأطفال القصر بما يتناسب مع أرباح (الدخل الآخر) للوالدين.
القاموس القانوني

حالات الإعفاء من سداد دين النفقة- إذا نشأ دين النفقة لأسباب وجيهة وتعذر سداده لحالة المدين المالية والزوجية، فالمشرع.
القاموس القانوني

مؤشر القدرة التنافسية الوحيد— — تقييم رقمي يوضح نسبة معلمة فنية محددة لمنتج ما إلى مؤشر اقتصادي يتم من خلاله تلبية احتياجات المستهلك بالكامل.
القاموس القانوني

رؤية المزيد من الكلمات:

1.8 مؤشرات الاستقرار المالي لشركة Eurorosmebel LLC

معامل الحكم الذاتيل آلي = الأموال الخاصة/إجمالي الأصول (الخصوم) (الصيغة 9)

يُظهر معامل الاستقلالية (الاستقلال المالي) حصة أصول المنظمة التي توفرها أموالها الخاصة، ويُعرف بأنه نسبة أموالها الخاصة إلى إجمالي الأصول. يشير هذا المؤشر إلى قيمة عالية إلى حد ما لمعامل الاستقلال. وهكذا يمكننا أن نستنتج أن معظم ممتلكات الشركة تتكون من رأس مالها الخاص. من الناحية النظرية، يعتقد أنه إذا كانت هذه النسبة أكبر من أو تساوي 50٪، فإن مخاطر الدائنين تكون ضئيلة: من خلال بيع نصف الممتلكات المكونة من أموالها الخاصة، ستكون المؤسسة قادرة على سداد التزامات ديونها.

نسبة حقوق الملكية (كوس)يميز مدى كفاية رأس المال العامل الخاص بالمؤسسة والضروري للاستقرار المالي. المعيار للقيمة كوس > 0.1 (10%)تم تأسيسها بموجب مرسوم صادر عن حكومة الاتحاد الروسي بتاريخ 20 مايو 1994 رقم 498 "بشأن بعض التدابير لتنفيذ التشريعات المتعلقة بإعسار (إفلاس) الشركات" كأحد المعايير لتحديد هيكل الميزانية العمومية غير المرضي إلى جانب نسبة السيولة الحالية صيغة نسبة حقوق الملكية بناءً على بيانات الميزانية العمومية:

كوس = (السطر 1300 - السطر 1100)/ السطر 1200 (الصيغة 10)

كوس= (2240-1570)/690= 670/690=0,97 (10)

حصة الحسابات المستحقة الدفع في الالتزامات (د الخلفي الأحمر الأيمن ) = الحسابات الدائنة/الرصيد (الصيغة 11)

تميز حصة الحسابات المستحقة الدفع في الخصوم بوجود الحسابات المستحقة الدفع وحصتها في إجمالي التزامات المنظمة. يتم تعريفها كنسبة مئوية على أنها نسبة الحسابات المتأخرة المستحقة الدفع إلى إجمالي الالتزامات. بالنسبة لهذه المنظمة، فإن حصة الحسابات المستحقة الدفع أقل من 1٪، وهو مؤشر جيد.

يجب أن يتضمن نظام التقييم لتحليل وتشخيص الجدوى المالية للمؤسسات مؤشرات تكشف بشكل كامل جميع جوانب النشاط المالي والاقتصادي، ولا ينبغي أن تتكرر بعضها البعض. بالإضافة إلى ذلك، يجب أن تفي قاعدة المعلومات الخاصة بالتحليل بمتطلبات إمكانية الوصول، وألا تكون معقدة ومرهقة للغاية، ولكنها في الوقت نفسه توفر بيانات بحثية دقيقة وموضوعية.

يتم تقييم الوضع المالي للمؤسسة المدينة وفقًا لمجموعة قياسية مما يلي معاملات:

• · نسبة السيولة المطلقة (/TO)؛
• · نسبة السيولة الحالية (AL/TO)؛
• · مؤشر مدى ضمان التزامات المدين بأصوله (AL+AV)/ZK.
• · درجة الملاءة المالية للالتزامات الحالية (TO/N) (المتوسط ​​الشهري)؛
• · معامل الاستقلال (الاستقلال المالي) (SS/A)؛
• · معامل توفير رأس المال العامل الخاص (SS-AV)/JSC؛
• · حصة الحسابات المستحقة الدفع ضمن الخصوم (/P);
• · مؤشر نسبة الحسابات المدينة إلى إجمالي الأصول (R/A)؛
• · العائد على الأصول (Р/АЧ100)؛
• · معدل صافي الربح (/)،

أين هي الأصول الأكثر سيولة؟ TO - الالتزامات المتداولة؛ AL - الأصول السائلة. AB - الأصول غير المتداولة؛ ZK - رأس المال المقترض؛ ن - متوسط ​​الإيرادات الشهرية؛ СС - الأموال الخاصة؛ A هو المبلغ الإجمالي للأصول. - الحسابات المستحقة الدفع المتأخرة؛ ف - المبلغ الإجمالي للالتزامات؛ DZ - حسابات القبض؛ ف - الربح؛ - صافي الربح؛ - الإيرادات من المبيعات.

نسبة السيولة المطلقة (الملاءة المالية).

وهو المعيار الأكثر صرامة لسيولة المؤسسة؛ يوضح الجزء من التزامات الديون قصيرة الأجل التي يمكن سدادها على الفور إذا لزم الأمر.

في الممارسة المحلية، عادة ما تكون القيم المتوسطة الفعلية لنسب السيولة المدروسة أقل بكثير من القيم المذكورة في الأدبيات الغربية. نظرًا لأن تطوير معايير الصناعة لهذه المعاملات هو مسألة مستقبلية، فمن المستحسن عمليًا تحليل ديناميكيات هذه المؤشرات، وتكميلها بتحليل مقارن للبيانات المتاحة عن المؤسسات التي لها توجه مماثل لأنشطتها الاقتصادية.

لعام 2010:

لعام 2011:

الاستنتاج - انخفضت نسبة السيولة المطلقة بمقدار 0.6 خلال العام، مما يعني أن نسبة الالتزامات المقترضة قصيرة الأجل التي يمكن سدادها فورا إذا لزم الأمر انخفضت في عام 2011. قيمة المعامل في عام 2011 تساوي القيمة القياسية، لكن الانخفاض يشير إلى تدهور الوضع المالي لشركة Aviastar-SP CJSC.

النسبة الحالية. يعطي تقييمًا عامًا لسيولة الأصول، موضحًا عدد الروبلات من الأصول المتداولة للمؤسسة التي تمثل روبلًا واحدًا من الالتزامات المتداولة.

منطق حساب هذا المؤشر هو أن الشركة تسدد التزاماتها قصيرة الأجل بشكل رئيسي على حساب الأصول المتداولة؛ ولذلك، إذا تجاوزت الأصول المتداولة الالتزامات المتداولة، فيمكن اعتبار المؤسسة تعمل بنجاح (على الأقل من الناحية النظرية).

ويتم تحديد حجم الفائض حسب نسبة السيولة الحالية. قد تختلف قيمة المؤشر حسب الصناعة ونوع النشاط، وعادة ما يعتبر نموه المعقول في الديناميكيات بمثابة اتجاه إيجابي.

في المحاسبة والممارسات التحليلية الغربية، يتم إعطاء القيمة الأدنى الحرجة للمؤشر - 2؛ ومع ذلك، فهذه مجرد قيمة إرشادية، تشير إلى ترتيب المؤشر، ولكنها ليست قيمته المعيارية الدقيقة.

لعام 2010:

لعام 2011: 1.98=2

وبالتالي، فإن قيمة المعامل لعام 2010 مدرجة في القيمة المعيارية، وبالنسبة لعام 2011 فهي تساوي 2، وهذه قيمة أقل أهمية.

مؤشر على مدى ضمان التزامات المدين بأصوله.تتميز نسبة ضمان التزامات المدين بجميع أصوله بمقدار أصول المنظمة لكل وحدة من الدين.

من الواضح أن قيمة هذا المؤشر يجب أن تكون قريبة من 1.0 أو أعلى، وهذا يشير إلى مقدار تغطية أصول المؤسسة لالتزامات ديونها.

صيغة لحساب نسبة الالتزامات التي تغطيها جميع الأصول:

لعام 2010:

لعام 2011:

وبالتالي، فإن هذا المؤشر لكلا العامين له قيمة معيارية.

درجة الملاءة المالية للالتزامات الحالية.يتم حساب النسبة على أنها نسبة الالتزامات المتداولة إلى متوسط ​​الإيرادات الشهرية. يوضح عدد الأشهر التي تحتاجها الشركة لتغطية التزاماتها الحالية من خلال الأنشطة التشغيلية مع الحفاظ على مستوى الدخل الحالي واستخدام العائدات فقط لسداد هذه الالتزامات. القيمة القياسية أكبر من 3. الصيغة:

لعام 2010:

لعام 2011:

وبذلك ارتفعت فترة تغطية الالتزامات الجارية في عام 2011 مقارنة بعام 2010.

معامل الاستقلال (الاستقلال المالي).يوضح مدى استقلالية المنظمة عن الدائنين. وكلما انخفضت قيمة المعامل، زاد اعتماد المنظمة على مصادر التمويل المقترضة، وقل استقرار وضعها المالي. القيمة العادية: 0.4-0.6. مصدر البيانات هو الميزانية العمومية للشركة (نموذج رقم 1).

لعام 2010:

لعام 2011:

القيم لكلا العامين ليست قياسية، لذلك يمكننا أن نستنتج أن الشركة لا تتمتع بوضع مالي مستقر بما فيه الكفاية. وأيضًا في عام 2011، أصبحت شركة Aviastar-SP CJSC تعتمد بشكل متزايد على التمويل المقترض.

نسبة توافر مصادر التمويل الذاتيةيميز مدى توافر رأس المال العامل اللازم للاستقرار المالي للمنظمة. القيمة الموصى بها 0.1.

صيغة حساب نسبة المخصصات إلى مصادر التمويل الخاصة:

لعام 2010: 0.12

لعام 2011:

وهكذا تجاوزت قيمة هذا المعامل في عام 2010 المعيار، لكنه أصبح في عام 2011 أقل بكثير من المعيار، مما يدل على أن المؤسسة لا يتم تزويدها برأس مال عامل خاص بها.

حصة الحسابات المتأخرة الدفع في الالتزاماتيتميز بوجود الحسابات المستحقة الدفع وحصتها في إجمالي التزامات المنظمة. يتم تعريفها كنسبة مئوية على أنها نسبة الحسابات المتأخرة المستحقة الدفع إلى إجمالي الالتزامات. ويجب ألا تزيد القيمة الطبيعية لهذه النسبة عن 20%. تحسب على النحو التالي:

لعام 2010: =0.13=13%.

لعام 2011: = 17%.

وبالتالي فإن حصة الحسابات الدائنة في إجمالي الالتزامات لكلا العامين لا تتجاوز القاعدة، لكنها زادت في عام 2011 مقارنة بعام 2010.

نسبة الذمم المدينة إلى إجمالي الأصول -تحددها الصيغة:

يعكس هذا المؤشر حصة المدفوعات المتوقعة - تلك الأموال التي يمكن الاعتماد عليها على المدى القصير والطويل في إجمالي أصول المؤسسة. وتعكس الحصة المرتفعة من حسابات القبض العمل غير الفعال مع المدينين، وبالتالي حرمان المؤسسة من أصولها الأكثر سيولة. في الممارسة العالمية، من المقبول عمومًا أن تكون قيمة المعامل العادية أقل من 0.4، وقيمة المؤشر 0.4 أو أكثر غير مرغوب فيها، وتعتبر القيمة 0.7 أو أكثر مثيرة للقلق.

لعام 2010:

لعام 2011:

أي أن قيم هذا المؤشر لعامي 2010 و 2011 طبيعية، بالإضافة إلى أنها انخفضت في عام 2011.

العائد على الأصول. توضح صيغة العائد على الأصول ربحية وكفاءة المؤسسة. لحساب العائد على الأصول، يتم تصفية قيمة أصول المؤسسة من الأموال المقترضة. غالبًا ما تتم مقارنة الشركات في نفس الصناعة باستخدام العائد على الأصول. العائد على الأصول (الصيغة):

المعيار: يعتمد العائد على صافي الأصول على صافي الربح ويجب أن يضمن العائد على أموال المساهمين المستثمرة في المؤسسة. وكلما ارتفعت قيم المعامل، زادت كفاءة المؤسسة وزادت فعاليتها في تحقيق الربح باستخدام الأصول.

لعام 2010:

لعام 2011:

وبالتالي، زادت قيمة كفاءة Aviastar-SP CJSC في عام 2011 بنسبة 3٪.

هامش صافي الربحمبيعات الشركة تساوي نسبة الإيرادات التي تشكل صافي ربحها. يحدد معدل الربح الصافي مستوى ربحية الأنشطة الاقتصادية للمنظمة. يتم قياس هامش صافي الربح كنسبة مئوية ويتم تعريفه على أنه نسبة صافي الربح إلى الإيرادات (الصافي). القيمة الطبيعية لهذه المعلمة هي حوالي 0.2.

لعام 2010:

لعام 2011:

وبالتالي، تواجه شركة Aviastar-SP CJSC صعوبات مالية هائلة وتواجه جميع علامات الإعسار.

الجدول 1

"تقييم الوضع المالي للمؤسسة المدينة باستخدام مجموعة قياسية من المعاملات التالية"

وفقًا لبيانات الميزانية العمومية (النموذج 1، 2)، سأقوم بتجميع الأصول وفقًا لسرعة دورانها والالتزامات وفقًا لمدى إلحاح سدادها. البيانات الأولية لتجميع العرض التقديمي موجودة في الجدول 2، ويتم التجميع نفسه في الجدول 3.

الجدول 2

"البيانات الأولية لتجميع الأصول حسب معدل الدوران والالتزامات حسب الاستحقاق، ألف روبل."

ومن بين نسب الدوران الأكثر شعبية في التحليل المالي ما يلي:

• · معدل دوران الأصول المتداولة (نسبة الإيرادات السنوية إلى متوسط ​​القيمة السنوية للأصول المتداولة)
• دوران المخزون (نسبة الإيرادات السنوية إلى متوسط ​​التكلفة السنوية للمخزون)
• · معدل دوران الحسابات المدينة (نسبة الإيرادات السنوية إلى متوسط ​​المبلغ السنوي للحسابات المدينة)
• · معدل دوران الحسابات الدائنة (نسبة الإيرادات السنوية إلى متوسط ​​القيمة السنوية للحسابات الدائنة قصيرة الأجل)
• · معدل دوران الأصول (نسبة الإيرادات السنوية إلى متوسط ​​القيمة السنوية لجميع أصول المؤسسة)
• · معدل دوران رأس المال (نسبة الإيرادات السنوية إلى متوسط ​​القيمة السنوية لرأس مال المنظمة)

يتم حساب مدة الدوران بنسبة عدد الأيام التقويمية إلى نسبة الدوران.

وباستخدام التجميع الذي تم إعداده، سأقوم بإجراء حسابات لنسب التغطية والملاءة المالية. يتم عرض البيانات المصدر في الجدول 3، ويرد وصف حسابات المعاملات في الجدول 4.

الجدول 3

"المعلومات الأولية لحساب نسب التغطية وتقييم الملاءة المالية ألف روبل."

بالنسبة للمجموعات المشكلة من الأصول والخصوم، يتم حساب نسب التغطية المتوسطة والمؤشرين العامين المبينين في الجدول 4، ويرد في الجدول 5 حساب نسب الملاءة للالتزامات المتداولة وطويلة الأجل (على أساس إيرادات المبيعات).

يتضمن نظام مؤشرات الملاءة قيد النظر حساب مجموعة من المعاملات التي تقيم درجة تغطية الالتزامات المعدلة مسبقًا من صافي التدفق النقدي (صافي الربح بالإضافة إلى الاستهلاك المتراكم)، وكذلك من عائدات المبيعات. سوف تسمح لك بتحديد أي جزء من الديون المستحقة يمكن تسديده من خلال نتائج أنشطتك المالية والاقتصادية. لحساب نسب الملاءة المالية للالتزامات المتداولة، يتم أخذ متوسط ​​إيرادات المبيعات الشهرية ومتوسط ​​إيرادات المبيعات ربع السنوية.

الجدول 4

"نسب تغطية الديون والمؤشرات العامة للملاءة المالية"

وبالتالي، انخفضت إمكانية سداد الالتزامات العاجلة على حساب النقد والأصول في عام 2011 بشكل ملحوظ، وزادت درجة سداد الالتزامات العاجلة خلال 1 إلى 3 أشهر في عام 2011 مقارنة بعام 2010، ولكن القدرة على سداد الالتزامات طويلة الأجل في عام 2011 أقل مما كانت عليه في عام 2010. وبالإضافة إلى ذلك فإن القدرة على سداد الالتزامات الحالية في عام 2011 أعلى، والملاءة الإجمالية أقل كثيراً مما كانت عليه في عام 2010.

الجدول 5

"معاملات درجة الملاءة المالية للالتزامات الحالية وطويلة الأجل (على أساس إيرادات المبيعات)"

وبالتالي، يمكننا القول أن الملاءة الحالية، وحجم الأموال المقترضة قصيرة الأجل أعلى في عام 2011، وفترة السداد المحتمل للديون لأجل من خلال الأنشطة الجارية أعلى في عام 2010.